Som "superstjernen" i lithiumbatteriindustriens kæde siden 2021, har prisen på lithiumkarbonat svinget meget i de seneste to år.Den nåede engang toppen og gik mod en pris på 600.000 yuan/ton.Efterspørgslen i første halvår af 2023 var også I løbet af laveste perioden faldt den til 170.000 yuan/ton.Samtidig med at lithiumkarbonat-futures er ved at blive lanceret, vil SMM give læserne en omfattende gennemgang af lithiumindustriens kædeoversigt, ressourceslut, smelteende, efterspørgselsslutning, udbuds- og efterspørgselsmønster, ordresigneringsformular og prismekanisme i denne artikel.
Oversigt over lithium industrikæden:
Som det metalelement med den mindste atomvægt har lithium en stor ladningstæthed og et stabilt helium-type dobbeltelektronlag.Det har ekstrem stærk elektrokemisk aktivitet og kan reagere med andre materialer og danne forskellige forbindelser.Det er et fremragende materiale til fremstilling af batterier.Bedste valg.I lithiumindustrikæden omfatter opstrøms lithiummineralressourcer såsom spodumen, lepidolite og saltlake.Efter at lithiumressourcer er udvundet, kan de behandles i hvert led for at producere primære lithiumsalte, sekundære/multiple lithiumsalte, metallithium og andre former for produkter.Produkter i den primære forarbejdningsfase omfatter primært lithiumsalte såsom lithiumcarbonat, lithiumhydroxid og lithiumchlorid;yderligere forarbejdning kan producere sekundære eller multiple lithiumprodukter såsom lithiumjernphosphat, lithiumcobaltoxid, lithiumhexafluorphosphat og metallisk lithium.Forskellige lithiumprodukter kan bruges i vid udstrækning inden for nye områder såsom lithiumbatterier, keramik, glas, legeringer, fedt, kølemidler, medicin, nuklear industri og optoelektronik.
Lithium ressource slut:
Set fra lithiumressourcetypers perspektiv kan det opdeles i to hovedlinjer: primære materialer og genbrugsmaterialer.Blandt dem findes råmaterialernes lithiumressourcer hovedsageligt i saltlake, spodumen og lepidolite.Genbrugsmaterialer opnår primært lithiumressourcer gennem udtjente lithiumbatterier og genbrug.
Startende fra råvarestien er fordelingskoncentrationen af de samlede lithiumressourcereserver relativt høj.Ifølge de seneste data frigivet af USGS, er de globale lithiumressourcereserver i alt 22 millioner tons lithiummetalækvivalenter.Blandt dem er de fem bedste lande i verdens lithiumressourcer Chile, Australien, Argentina, Kina og USA, der tegner sig for 87% i alt, og Kinas reserver tegner sig for 7%.
Yderligere segmentering af ressourcetyperne er saltsøer i øjeblikket den vigtigste kilde til lithiumressourcer i verden, hovedsagelig distribueret i Chile, Argentina, Kina og andre steder;spodumene miner er hovedsageligt fordelt i Australien, Canada, USA, Kina og andre steder, og ressourcefordelingskoncentrationen er Den er lavere end saltsøen og er den ressourcetype med den højeste grad af kommerciel lithiumudvinding på nuværende tidspunkt;Lepidolitressourcereserverne er små og koncentrerede i Jiangxi, Kina.
At dømme ud fra produktionen af lithiumressourcer vil den samlede produktion af globale lithiumressourcer i 2022 være 840.000 tons LCE.Det forventes at opnå en sammensat årlig vækstrate på 21 % fra 2023 til 2026, og nå 2,56 millioner tons LCE i 2026. Med hensyn til lande er CR3 Australien, Chile og Kina, der tegner sig for i alt 86 %, hvilket indikerer en høj grad af koncentration.
Med hensyn til råvaretyper vil pyroxen i fremtiden stadig være den dominerende råvaretype.Salt lake er den næststørste råstoftype, og glimmer vil stadig spille en supplerende rolle.Det er værd at bemærke, at der vil komme en bølge af skrotning efter 2022. Den hurtige vækst af affald fra produktionen og nedlukningsaffald samt gennembrud inden for genanvendelse af lithiumekstraktionsteknologi vil sætte skub i den hurtige vækst i genanvendelse af lithiumudvindingsvolumen.Det forventes, at genbrugsmaterialer vil nå op på 8 % i 2026. Andel af lithiumressourceforsyning.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Slut med lithiumsmeltning:
Kina er det land med den højeste produktion af lithiumsmeltning i verden.Ser man på provinserne, er Kinas produktionssteder for lithiumkarbonat hovedsageligt baseret på ressourcefordeling og smeltevirksomheder.De vigtigste produktionsprovinser er Jiangxi, Sichuan og Qinghai.Jiangxi er provinsen med den største distribution af lepidolitressourcer i Kina og har produktionskapaciteten hos velkendte smeltevirksomheder som Ganfeng Lithium Industry, der producerer lithiumcarbonat og lithiumhydroxid gennem importeret spodumen;Sichuan er provinsen med den største distribution af pyroxenressourcer i Kina og er også ansvarlig for hydroxidproduktion.Lithium produktionscenter.Qinghai er Kinas største saltlake-lithiumudvindingsprovins.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Virksomhedsmæssigt vil den samlede produktion i 2022, hvad angår lithiumkarbonat, være på 350.000 tons, hvoraf CR10-virksomheder tegnede sig for i alt 69 %, og produktionsmønstret er relativt koncentreret.Blandt dem har Jiangxi Zhicun Lithium Industry den største produktion, der tegner sig for 9% af dens produktion.Der er ingen absolut monopolleder i branchen.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Med hensyn til lithiumhydroxid vil den samlede produktion i 2022 være på 243.000 tons, hvoraf CR10-virksomheder står for hele 74 %, og produktionsmønstret er mere koncentreret end lithiumcarbonat.Blandt dem står Ganfeng Lithium Industry, virksomheden med den største produktion, for 24% af den samlede produktion, og den førende effekt er indlysende.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Lithium efterspørgselsside:
Efterspørgsel efter lithiumforbrug kan opdeles i to hovedsektorer: lithiumbatteriindustrien og traditionelle industrier.Med den eksplosive vækst i markedets efterspørgsel efter strøm og energilagring i ind- og udland stiger andelen af lithiumbatteriets efterspørgsel i det samlede lithiumforbrug år for år.Ifølge SMM-statistikker, mellem 2016 og 2022, steg andelen af lithiumcarbonatforbrug i lithiumbatteriområdet fra 78% til 93%, mens lithiumhydroxid sprang fra mindre end 1% til næsten 95%+.Fra et markedsperspektiv er den samlede efterspørgsel i lithiumbatteriindustrien hovedsageligt drevet af de tre store markeder for strøm, energilagring og forbrug:
Strømmarked: Drevet af globale elektrificeringspolitikker, transformation af bilfirmaer og markedsefterspørgsel vil efterspørgslen på elmarkedet opnå eksplosiv vækst i 2021-2022, hvilket tegner sig for en absolut dominans i efterspørgslen efter lithiumbatterier og forventes at opretholde en stabil vækst på lang sigt..
Energilagringsmarked: Under påvirkning af faktorer som energikrisen og nationale politikker vil de tre store markeder i Kina, Europa og USA arbejde sammen og blive det næststørste vækstpunkt for efterspørgsel efter lithiumbatterier.
Forbrugermarkedet: Det samlede marked er ved at blive mættet, og den langsigtede vækstrate forventes at være lav.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Samlet set vil efterspørgslen efter lithiumbatterier stige med 52 % år-til-år i 2022 og vil støt stige med en sammensat årlig vækstrate på 35 % fra 2022 til 2026, hvilket yderligere vil øge lithiumbatteriindustriens andel af lithiumefterspørgslen .Med hensyn til forskellige anvendelser har energilagringsmarkedet den højeste vækstrate.Elmarkedet fortsætter med at udvikle sig, efterhånden som globale nye energikøretøjer fortsætter med at udvikle sig.Forbrugermarkedet er hovedsageligt afhængig af væksten af elektriske tohjulede køretøjer og nye forbrugerprodukter såsom droner, e-cigaretter og bærbare enheder.Den sammensatte årlige vækstrate er kun 8%.
Fra perspektivet af direkte forbrugere af lithiumsalte, hvad angår lithiumcarbonat, vil den samlede efterspørgsel i 2022 være 510.000 tons.Forbrugervirksomheder er hovedsageligt koncentreret i lithiumjernphosphat-katodematerialevirksomheder og mellem- og lavnikkel-ternære katodematerialevirksomheder, og downstream-virksomheder er koncentreret om forbrug.Graden er lav, hvoraf CR12 udgør 44%, hvilket har en stærk long-tail effekt og et relativt spredt mønster.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Målt på lithiumhydroxid vil det samlede forbrug i 2022 være på 140.000 tons.Koncentrationen af downstream-forbrugervirksomheder er betydeligt højere end koncentrationen af lithiumcarbonat.CR10 tegner sig for 87%.Mønsteret er relativt koncentreret.I fremtiden, efterhånden som forskellige ternære katodematerialevirksomheder vil udvikle sig. Med høj nikkelisering forventes industrikoncentrationen at falde.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Struktur for udbud og efterspørgsel efter lithiumressourcer:
Set fra et omfattende perspektiv af udbud og efterspørgsel har lithium faktisk afsluttet en cyklus mellem 2015 og 2019. Fra 2015 til 2017 opnåede ny energiefterspørgsel en hurtig vækst stimuleret af statsstøtte.Væksten i lithiumressourcer var dog ikke så hurtig som efterspørgslen, hvilket resulterede i et misforhold mellem udbud og efterspørgsel.Efter at statsstøtten faldt i 2019, faldt terminalefterspørgslen dog hurtigt, men tidlige investeringer Lithium-ressourceprojekter har gradvist nået produktionskapaciteten, og lithium er officielt gået ind i en overskudscyklus.I denne periode erklærede mange mineselskaber sig konkurs, og industrien indledte en omstillingsrunde.
Denne industricyklus starter i slutningen af 2020:
2021-2022: Terminalefterspørgslen eksploderer hurtigt og danner et misforhold med udbuddet af opstrøms lithiumressourcer.Fra 2021 til 2022 vil nogle lithiummineprojekter, der blev suspenderet i den sidste overskudscyklus, blive genstartet efter hinanden, men der er stadig stor mangel.Samtidig var denne periode også en fase, hvor lithiumpriserne steg hurtigt.
2023-2024: Genoptagelse af produktionsprojekter + nybyggede greenfield-projekter forventes at nå produktion i rækkefølge mellem 2023 og 2024. Væksthastigheden for ny energiefterspørgsel er ikke så hurtig som i udbruddets indledende fase, og graden af ressourceoverskuddet vil nå sit højdepunkt i 2024.
2025-2026: Vækstraten for opstrøms lithiumressourcer kan aftage på grund af fortsat overskud.Efterspørgselssiden vil blive drevet af energilagringsområdet, og overskuddet vil effektivt blive afhjulpet.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Lithiumsalt signeringssituation og afregningsmekanisme
Ordresigneringsmetoderne for lithiumsalt omfatter hovedsageligt langsigtede ordrer og nulordrer.Nulordrer kan defineres som fleksibel handel.Handelsparterne er ikke enige om handelsprodukter, mængder og prissætningsmetoder inden for en vis periode, og realiserer uafhængige tilbud;blandt dem kan langsigtede ordrer yderligere opdeles i tre kategorier:
Formel for volumenlås: Leveringsvolumen og afregningsprismetode aftales på forhånd.Afviklingsprisen vil være baseret på (SMM) månedlig gennemsnitspris for tredjepartsplatformen, suppleret med en justeringskoefficient, for at opnå markedsbaseret afvikling med middel fleksibilitet.
Volumenlås og prislås: Leveringsvolumen og afregningspris aftales på forhånd, og afregningsprisen er fastsat i den fremtidige afregningscyklus.Når prisen er låst, vil den ikke blive ændret i fremtiden/efter at justeringsmekanismen er udløst, vil køber og sælger blive enige om den faste pris, som har lav fleksibilitet.
Kun låsemængde: danne kun en mundtlig/skriftlig aftale om leveringsmængden, men der er ingen forhåndsaftale om prisafregningsmetoden for varerne, som er meget fleksibel.
Mellem 2021 og 2022, på grund af skarpe prisudsving, ændrer signeringsmønsteret og prismekanismen for lithiumsalte sig også stille og roligt.Fra perspektivet af kontraktunderskrivelsesmetoder vil 40% af virksomhederne i 2022 bruge en prismekanisme, der kun låser volumen, primært fordi udbuddet på lithiummarkedet er stramt, og priserne er høje.For at beskytte fortjenesten vil upstream-smeltevirksomheder ofte anvende en metode til at låse volumen, men ikke prisen;i fremtiden, se, som udbud og efterspørgsel vender tilbage til rationalitet, købere og sælgere er blevet de vigtigste krav til udbud og prisstabilitet.Det forventes, at andelen af langsigtet indlåsningsvolumen og formellås (koblet til prisen på SMM-lithiumsalt for at opnå formelbinding) vil stige.
Set fra købere af lithiumsalt har stigningen i købere af lithiumsalt fra terminalvirksomheder (batteri-, bilvirksomheder og andre metalmineselskaber) ud over materialeselskabers direkte indkøb beriget de overordnede typer af indkøbsvirksomheder.I betragtning af, at nye aktører er nødt til at overveje. Industriens langsigtede stabilitet og kendskab til prisfastsættelsen af modne metaller forventes at have en vis indflydelse på industriens prismekanisme.Andelen af prismodellen af lock-in volume lock formel for langsigtede ordrer er steget.
Alt om lithium!En komplet oversigt over lithium industrikæden
Fra et overordnet perspektiv er prisen på lithiumsalt for lithiumindustrikæden blevet prissætningspunktet for hele industrikæden, hvilket fremmer en jævn overførsel af priser og omkostninger mellem forskellige industrielle led.Ser på det i afsnit:
Lithiummalm – Lithiumsalt: Baseret på prisen på lithiumsalt prissættes lithiummalm flydende gennem overskudsdeling.
Precursor – katodelink: Forankring af prisen på lithiumsalt og andre metalsalte og gange den med enhedsforbruget og rabatkoefficienten for at opnå priskoblingsopdateringer
Positiv elektrode – battericelle: forankrer prisen på metalsaltet og multiplicerer den med enhedsforbruget og rabatkoefficienten for at opnå priskoblingsopdateringer
Battericelle – OEM/integrator: Adskil prisen på katode/lithiumsalt (lithiumsalt er et af de vigtigste råmaterialer i katoden).Andre hovedmaterialer anvender en fastprismetode.Ifølge fluktuationen af lithiumsaltprisen er der underskrevet en priskompensationsmekanisme., for at opnå prissammenhængsafregning.
Indlægstid: 06-november 2023